Het grote cijfer is het bruto eindkapitaal: wat uw belegging op de gekozen einddatum waard zou zijn, vóór belasting en uitgedrukt in euro's van dat jaar. Het is het cijfer dat de meeste simulatoren als enige tonen. De drie die volgen, zijn de cijfers die er werkelijk toe doen.

Gestort en interest splitsen dat kapitaal uit. De verhouding tussen beide is de beste maat voor het werk dat de tijd heeft geleverd: over tien jaar is de interest goed voor ongeveer een derde van het totaal, over dertig jaar voor meer dan twee derde. De samenstellingsgrafiek maakt dat kantelpunt jaar per jaar zichtbaar.

Koopkracht brengt het eindkapitaal terug naar euro's van vandaag. Bij 2 % inflatie per jaar is een bedrag dat over dertig jaar wordt bereikt ongeveer 45 % minder waard dan het lijkt. Dat is geen boekhoudkundig detail: het is het verschil tussen wat het cijfer belooft en wat het zal kunnen kopen.

Na belasting past het regime van het gekozen land toe. Naargelang u in Luxemburg, België, Frankrijk of Nederland woont, laat hetzelfde brutorendement een sterk verschillend resultaat over — en de mechanismen zijn onderling niet vergelijkbaar, zoals onze vergelijking van tien landen uiteenzet.

De projectie steunt op de formule van de samengestelde interest — kapitaal × (1 + rente)^jaren — aangevuld met de stortingen, elk samengesteld over hun eigen resterende looptijd. Zes instellingen corrigeren dat geraamte vervolgens:

• Het land van fiscale woonplaats. Tien regimes zijn ingebouwd, bijgewerkt tot 1 januari 2026, met hun formules waar die bestaan — PEA, levensverzekering. Sommige landen belasten de meerwaarde bij verkoop, andere het vermogen elk jaar: de berekening onderscheidt beide.
• De lopende kosten van het fonds. Elk jaar van het vermogen afgehouden, stapelen ze zich op in de tegenovergestelde richting van het rendement. Dat becijfert de grafiek "wat elk kostenpunt kost".
• De inflatie, die de koopkrachtlijn oplevert.
• De volatiliteit, die de scenariomarge oplevert.
• De indexering van de stortingen, om rekening te houden met een spaarinspanning die uw inkomen volgt in plaats van vijfentwintig jaar bevroren te blijven.
• De werkelijke historiek van een index, als optie, in plaats van een gemiddeld tarief: de berekening speelt de rendementen dan jaar na jaar opnieuw af, in de volgorde waarin ze zich voordeden.

Die laatste optie is de leerrijkste. Ze toont dat hetzelfde gemiddelde rendement merkbaar verschillende uitkomsten geeft naargelang de slechte jaren vroeg of laat vallen — een effect dat gemiddelden volledig verbergen.

Dat zeggen is even nuttig als de rest.

• Makelaarskosten bij elke aankoop, noch transactietaksen, die afhangen van uw broker en uw land.
• Wetswijzigingen. De fiscaliteit van spaargeld beweegt vaak; een horizon van vijfentwintig jaar doorkruist er meerdere.
• Uw persoonlijke situatie: belastingschijf, vrijstellingen, huwelijksstelsel, andere inkomsten.
• Het risico op een gedwongen verkoop op het verkeerde moment. Dat is het meest concrete risico en het minst modelleerbare. De pagina Crises & cycli zet de acht dalingsepisodes van de voorbije dertig jaar op een rij — hun diepte, hun duur, en de tijd die nodig was om terug op het uitgangspunt te komen.

De pagina methodologie beschrijft elke formule en haar grenzen. De pagina over vermeldt waar de gegevens vandaan komen en wie deze site publiceert.

Is de rekenmachine gratis?

Ja, volledig, zonder account en zonder betalende versie. De site wordt gefinancierd met displayreclame en ontvangt geen commissie op enig financieel product.

Worden mijn bedragen ergens bewaard?

Neen. Alle berekeningen gebeuren in uw browser. De bedragen die u invult, worden niet naar een server gestuurd, niet bewaard en niet aan u gekoppeld.

Welk rendementspercentage moet ik kiezen?

Er bestaat geen universeel juist antwoord. Ter vergelijking: de MSCI World-index boekte tussen 1995 en 2025 8,46 % per jaar, netto dividenden herbelegd, in dollar — terwijl hij acht negatieve jaren op eenendertig doorstond. De voorgestelde profielen gaan van 4 % voor een overwegend obligatiegerichte spreiding tot 9 % voor aandelen met een technologische inslag. U kunt ook de werkelijke historiek van een index laden in plaats van een gemiddeld tarief.

Waarom verschilt het resultaat zo sterk per land?

Omdat Europa drie erg verschillende mechanismen hanteert: belasting op de meerwaarde bij verkoop, een jaarlijkse vermogensbelasting, of een periodieke fictieve vervreemding. Een klein tarief dat elk jaar wordt afgehouden, kan meer kosten dan een groot tarief dat één keer op het einde valt. De vergelijking van tien landen licht elk geval toe.

Is de projectie een voorspelling?

Neen. Het is rekenkunde toegepast op aannames die u kiest. Een gemiddeld rendement uit het verleden herhaalt zich niet identiek, en de volgorde waarin goede en slechte jaren komen verandert het eindresultaat aanzienlijk.